Carnegie Global Quality Companies ökade 2,59 procent i juni - TSMC och Deere gynnade utvecklingen – Marknadsnytt | InvesteraMera
Carnegie Global Quality Companies ökade 2,59 procent i juni - TSMC och Deere gynnade utvecklingen
Fonden Carnegie Global Quality Companies A steg 2,59 procent i juni. Sedan årsskiftet har fonden avkastat 2,82 procent. Det framgår av en månadsrapport från förvaltarna Simon Reinius och Emanuel Furubo.
Inledningsvis skriver förvaltarna att juni var en volatil månad som avslutades positivt ur ett svenskt perspektiv till följd av en försvagad krona.
Förhandlingar mellan USA och Iran sänkte oljepriset. Samtidigt låg marknadens fokus kvar på strukturell tillväxt, vilket enligt förvaltarna blev tydligt vid rymdbolaget Spacex notering till en värdering på 1,78 biljoner dollar.
I USA lämnade centralbanken styrräntan oförändrad, men signalerade för framtida höjningar.
Fondens utveckling under månaden gynnades av en uppgång inom industri-, teknik- och hälsovårdssektorn.
De enskilda innehav som bidrog mest positivt var ASML, Deere, TSMC, Johnson & Johnson och Chubb.
Deere utvecklades starkt efter besked om lättnader i amerikanska tullar på jordbruksmaskiner. Dessutom flaggade bolagets ledning för att den svaga jordbrukskonjunkturen närmar sig en botten.
Även halvledartillverkaren TSMC bidrog till fondens avkastning. Företaget har fortsatt stärka sin position och har nu en marknadsandel på 70 procent. Under månaden upprepade bolagsledningen sin bedömning att efterfrågan på avancerade AI-chip kommer att överstiga utbudet under flera år framöver.
"Oavsett kortsiktiga marknadsrörelser är vår övertygelse att bolag som Deere och TSMC har förmåga att fortsätta skapa aktieägarvärde genom hela konjunkturcykler", skriver förvaltarna.
Vid månadsskiftet var fondens tre största aktieinnehav Microsoft, Schneider Electric och Alphabet med portföljvikter om 6,6, 5,0 respektive 4,9 procent.
Den geografiska exponeringen var störst mot USA med 53,8 procent, följt av Schweiz och Tyskland med vikter om 8,7 respektive 6,7 procent.